Nick Leeson

Warum Unternehmen mit Nick Leeson zusammenarbeiten

• Er gilt als Hauptakteur des meistuntersuchten Falls von operationellen Risiken in der modernen Bankengeschichte, was bedeutet, dass seine Schilderung, wie das Konto 88888 eröffnet, aufgefüllt und verheimlicht wurde, ein Gewicht hat, das kein Berater nachbilden kann.
• Er widerlegt die höfliche Fiktion, dass betrügerische Handelsgeschäfte selten sind. Spätere Verluste bei Allied Irish, der Société Générale, der UBS und anderen haben seine Kernaussage bestätigt, dass die Bedingungen, die zum Barings-Skandal führten, in der Gestaltung von Handelsräumen und Middle-Office-Bereichen nach wie vor bestehen.
• Seine Ernennung zur „Red Mist Market Enforcement Unit“ im Jahr 2023 versetzt ihn auf die Seite der Ermittler bei finanziellem Fehlverhalten und bietet einem Publikum aus den Bereichen Compliance und Revision eine seltene Perspektive, da er beide Seiten der Kontrolllinie kennengelernt hat.
• Er thematisiert die menschlichen Variablen, die in Risikokonzeptionen außer Acht gelassen werden: Druck, Ego, die Angst, einen kleinen Verlust einzugestehen, und die Geschwindigkeit, mit der ein noch beherrschbares Problem unkontrollierbar wird.
• Für Vorstände und Führungskräfte ist er das konkrete warnende Beispiel, das im Raum sitzt und Fragen beantwortet – und nicht nur eine Folie in einer Prüfungspräsentation.

Wichtige Stationen seiner Laufbahn

• Verursachte im Februar 1995 den Zusammenbruch der Barings Bank in Höhe von 827 Millionen Pfund durch nicht genehmigte Termin- und Optionsgeschäfte, die auf dem Fehlerkonto 88888 an der Singapore International Monetary Exchange verbucht wurden.
• Wurde in Singapur verurteilt und saß von Dezember 1995 bis Juli 1999 im Changi-Gefängnis ein.
• Autor von „Rogue Trader“ (1996) und Co-Autor von „Back from the Brink: Coping with Stress“ (2005, zusammen mit dem Psychologen Ivan Tyrrell).
• Er war die Vorlage für den Film „Rogue Trader“ aus dem Jahr 1999 mit Ewan McGregor in der Hauptrolle, dessen Rechte von Sir David Frost erworben wurden.
• Geschäftsführer des Galway United Football Club von 2007 bis 2011.
• Seit 2023 Ermittler bei der „Red Mist Market Enforcement Unit“, einer Londoner Unternehmensauskunftsagentur, wo er Fälle von finanziellem Fehlverhalten im Auftrag von Investoren bearbeitet.

Biografie

Ein 25-jähriger Derivatehändler an der Singapore International Monetary Exchange bekleidete gleichzeitig die Positionen des Chefhändlers und des Abwicklungsleiters und nutzte diesen Interessenkonflikt, um einen anfänglichen Fehler in Höhe von 20.000 £ in einem Konto mit der Nummer 88888 zu verbergen. Drei Jahre später wies dieses Konto versteckte Verluste in Höhe von 827 Millionen Pfund auf, und Barings, die Bank, die den Louisiana-Kauf finanziert hatte, war insolvent. Die Mechanismen dieses Zusammenbruchs sind nach wie vor die am häufigsten zitierte Fallstudie zu operationellen Risiken im Finanzdienstleistungssektor.

Der Sinn, dies direkt von Leeson zu hören, liegt nicht im Drama. Es ist die Präzision. Er kann die konkreten Kontrollverstöße beschreiben, die kulturellen Signale, die diese ermöglichten, und die täglichen Entscheidungen, durch die die Verluste verborgen blieben – einschließlich des Short-Straddle auf den Nikkei, der am Tag vor dem Erdbeben von Kobe am 17. Januar 1995 platziert wurde. Risiko- und Compliance-Teams nutzen diese Details, um ihre eigene Überwachungsarchitektur zu überprüfen.

Die Karriere nach Barings ergänzt die zweite Hälfte der Argumentation. Sechseinhalb Jahre in Changi, eine im Gefängnis verbüßte Haftstrafe nach der Diagnose von Darmkrebs, ein Psychologiestudium, der Posten als CEO bei Galway United sowie die Bücher „Rogue Trader“ und „Back from the Brink“ zusammen mit Ivan Tyrrell. Der letzte dieser Titel ist derjenige, den Risikofachleute oft unterschätzen. Druck, Isolation und die Angst, einen begrenzten Verlust einzugestehen, sind die menschlichen Faktoren, die kein Governance-Rahmenwerk richtig einpreist.

Im Jahr 2023 wechselte Leeson zur Red Mist Market Enforcement Unit, einem Londoner Unternehmensberatungsunternehmen, das im Auftrag geschädigter Anleger finanzielles Fehlverhalten untersucht. Für ein Publikum aus dem Bank- und Versicherungswesen sowie aus regulierten Branchen ist diese Rolle der entscheidende Punkt: Der Mann, der einst die Kontrollmechanismen überlistete, wird nun engagiert, um diejenigen aufzuspüren, die dies als Nächste tun werden.

Wichtige Vortragsthemen

• Operatives Risiko und unerlaubte Handelsgeschäfte
• Compliance, Aufsicht und die Grenzen von Richtlinien
• Corporate Governance und die Aufsicht des Vorstands über Handelsrisiken
• Interne Kontrollen, Aufgabentrennung und Verschleierungsverhalten
• Unternehmenskultur in Umgebungen mit hohem Druck
• Resilienz, Stress und Entscheidungsfindung unter Druck
• Aufdeckung und Untersuchung von Finanzkriminalität

Ideal für

• Vorstände, Prüfungsausschüsse und Risikoausschüsse im Bankwesen, in der Vermögensverwaltung und im Versicherungswesen
• Risikoleiter, Compliance-Verantwortliche, Leiter der internen Revision und Teams für operationelle Risiken
• Regulierungsbehörden, Aufsichtsbehörden und Stellen zur Bekämpfung von Finanzkriminalität
• Führungskräfte in Unternehmen aller Branchen mit wesentlichem Markt-, Handels- oder Treasury-Exposure

Lernziele

• Ein Einblick aus erster Hand, wie Verschleierung in der Praxis innerhalb eines Handelsbetriebs funktioniert – jenseits der theoretischen Beschreibung
• Konkrete Anzeichen, die Aufsichtsbehörden, Risikoteams und Prüfer eher als Warnsignale denn als Entlastung betrachten sollten
• Ein klareres Verständnis der menschlichen Faktoren – Druck, Ego, Angst –, die einen behebbaren Fehler in einen endgültigen Verlust verwandeln
• Ein geschärftes Gespür dafür, wo ein auf dem Papier bestehendes Kontrollsystem vom tatsächlichen Verhalten am Handelsplatz abweicht
• Erneutes Augenmerk auf die Aufgabentrennung, die Steuerung von Fehlerkonten und den Umgang mit Ausnahmen